卷三 衍生工具規例免費練習題庫

答案：(a) 立即要求該交易員停止交易，並將情況匯報給公司的合規部門。
解釋：根據香港證券及期貨條例下的業務操守規定，高級管理層有責任確保公司遵守監管規定並維持市場的秩序和公平性。在這種情況下，立即要求停止交易並向公司合規部門匯報是採取的正確行動。這樣做有助於避免公司違反監管規定並最大程度上減少風險。其他選項的行動都有可能導致潛在的法律違規或風險增加，不符合業務操守的要求。

答案：(a) 首先評估業務的風險，確保制定了適當的風險管理政策和程序。
解釋：作為高級管理層，確保公司遵守監管規定是至關重要的。在開始新業務時，首先評估業務的風險並制定相應的風險管理政策和程序是非常重要的。這樣可以幫助公司識別和減少潛在的法律風險，並確保公司在新業務中的合規性。其他選項忽視了監管規定和風險管理的重要性，可能導致公司面臨法律問題或財務損失。

答案：(c) 嘗試與客戶聯繫，以確認指令的正確性，並在確認後執行交易。
解釋：在電子交易的操守規定下，當收到一個明顯不正確的交易指令時，應該採取積極的措施以確保交易的合法性和客戶的利益。嘗試與客戶聯繫以確認指令的正確性是合適的行動，因為這樣可以避免可能的錯誤交易並保護客戶的資金。其他選項可能會導致交易錯誤或違反監管規定，不符合業務操守的要求。

答案：(b) 視情況而定，可能採取行動，但不必立即終止其職務。
解釋：根據業務操守的要求，高級管理層有責任確保公司員工遵守業務操守規定並維護市場秩序。在發現操守不良的交易活動時，應該採取適當的行動以保護客戶利益和維護公司聲譽。然而，這些行動應該根據具體情況加以考慮，不一定要立即終止員工職務。其他選項可能過於嚴厲或過於輕視了問題的嚴重性，不符合業務操守的原則。

答案：(d) 與公司的合規部門聯繫，並遵循公司的內部程序處理。
解釋：根據打擊洗錢及恐怖分子資金籌集活動的政策及程序，金融機構有責任監控並報告可疑交易。在客戶進行不尋常交易並拒絕提供解釋時，應立即與公司的合規部門聯繫，並遵循公司內部程序進行處理。這樣可以確保公司遵守相關的監管規定，同時保護公司免受洗錢和恐怖主義資金籌集活動的風險。其他選項可能忽略了公司的監管責任或可能導致法律問題。

答案：(b) 不合法，因為高管擁有未公開的重要信息，不能在此基礎上進行交易。
解釋：根據內幕交易的規定，持有未公開的重要信息的人不得在此信息公開之前進行交易，以避免市場不公平和操縱。在這種情況下，高管收到未公開的重要信息並計劃進行交易是違法的行為。其他選項都忽略了內幕交易規定的重要性，並沒有確保市場的公平和透明。

答案：(d) 協助客戶進行交易，但同時向合規部門匯報這筆交易的情況。
解釋：根據業務操守的要求，證券交易員應確保所進行的交易合法合規，並有責任報告任何可疑或虛假交易。在這種情況下，協助客戶進行交易是合適的，但同時應向公司的合規部門匯報這筆交易的情況。這樣可以確保遵守監管規定，同時保護公司免受可能的法律風險。其他選項可能忽略了合規要求，或可能導致潛在的法律問題。

答案：(a) 一位投資者在證券市場上大量買入一支股票，以提高其價格。
解釋：根據操控價格的規定，操控價格是指通過不當手段對證券市場中的價格進行操控。在這種情況下，一位投資者通過大量買入一支股票，以提高其價格，被視為操控價格的行為。其他選項中的行為可能會影響市場的價格，但沒有直接操控價格的效果。

答案：(a) 一家公司在其財務報告中故意隱瞞了重要的損失資訊。
解釋：根據披露虛假或具誤導性的資料以誘使進行交易的規定，故意隱瞞重要的損失資訊是被認為是違法的行為。這種行為可能會誤導投資者，影響市場的公平性和透明度。其他選項中的行為可能會對市場產生影響，但沒有直接違反披露虛假資訊的規定。

答案：(b) 跟隨公司的內部程序，將投訴轉交給合規部門進一步調查。
解釋：根據業務操守的要求，公司有責任調查任何涉嫌不當行為的投訴。在這種情況下，應該按照公司的內部程序，將投訴轉交給合規部門進行進一步調查。這樣可以確保公司遵守監管規定，並確保公平和透明。其他選項可能違反公司的內部程序，或可能導致潛在的法律問題。

答案：(b) 所有與交易有關的通信記錄，包括電子郵件和電話記錄。
解釋：根據備存紀錄的要求，證券公司應該備存所有與交易有關的通信記錄，包括電子郵件和電話記錄。這樣可以確保交易的透明度和可追蹤性，同時符合監管機構的要求。其他選項忽略了其他重要的備存記錄，可能導致公司違反監管規定。

答案：(d) 一家公司在其年報中公佈了偽造的財務數據，以提高其股價。
解釋：根據操縱證券市場的規定，任何企圖通過不當手段影響證券市場價格的行為都是違法的。在這種情況下，公佈偽造的財務數據以提高股價被視為操縱證券市場的行為。其他選項中的行為可能會影響市場價格，但不屬於直接的操縱行為。

答案：(c) 成交單據
解釋：根據香港證券及期貨條例的備存紀錄規定，證券公司必須備存與交易有關的所有成交單據。這些成交單據包括客戶交易的細節，例如交易時間、股票代碼、成交價格等。這些記錄可供日後核實、監管和稽查使用。其他選項如客戶身份證明文件、公司財務報告和員工出勤記錄雖然也是重要的文件，但不屬於備存紀錄的範疇內。

答案：(b) 將錯誤報告給合規部門進行調查並進行更正。
解釋：根據香港證券及期貨條例的備存紀錄規定，證券公司必須確保其戶口月結單的準確性。如果發現錯誤，應該立即報告給合規部門進行調查並進行更正。這樣可以確保公司遵守監管規定，並保持交易紀錄的準確性和完整性。其他選項可能忽略了錯誤的嚴重性，或可能導致未來更多的錯誤。

答案：(a) 未備存戶口日結單
解釋：根據香港證券及期貨條例的備存紀錄規定，證券公司未能備存必要的戶口日結單可能會導致違規，並可能受到罰則。這些日結單是對當天交易活動的摘要，對於監管機構和稽查人員來說至關重要。其他選項中的情況可能需要進一步調查或更正，但並不會直接導致違規和罰則。

答案：(c) 一位個人投資者，需要通過考試和資格認證才能成為期貨交易的參與者。
解釋：根據香港期貨交易所的規定，參與期貨交易需要通過考試和資格認證。這樣可以確保參與者具有必要的知識和技能，以適應期貨市場的特殊性。其他選項中的情況可能不符合期貨交易所的資格要求，或可能存在風險和不確定性。

答案：(b) 先向期貨交易所申請使用HK ATS系統的權限，然後進行相應的登錄和設置。
解釋：根據香港期貨交易所的規定，想要透過HK ATS電子交易系統進行交易，需要先向期貨交易所申請相應的使用權限。之後，才能進行相應的登錄和設置，並開始進行交易。其他選項可能會忽略了申請使用權限的必要步驟，或可能導致未經授權的交易。

答案：(d) 一家金融機構，但只有該機構的高級管理層才有資格成為期貨結算所的參與者。
解釋：根據香港期貨結算有限公司的規定，金融機構可以成為期貨結算所的參與者，但必須由該機構的高級管理層代表進行相應的申請和登錄。其他選項中的情況可能不符合期貨結算所的參與者資格要求，或可能需要進一步的審核和授權。

答案：(b) 參與者應該保持良好的風險管理和監管合規標準，確保市場穩定。
解釋：根據期交所的持續責任要求，參與者有責任確保市場穩定和合規操作。這包括保持良好的風險管理標準，監管合規，並確保交易行為不會對市場造成不良影響。其他選項中的行為可能違反了期交所的規定，並可能導致市場不穩定或不公平。

答案：(b) 立即通知期貨交易所並進行緊急修復。
解釋：根據期交所的責任要求，參與者有責任保護客戶的資金和利益。一旦發現交易系統存在嚴重安全漏洞，應立即通知期貨交易所並採取必要的緊急修復措施，以最大程度地減少可能的損失。其他選項可能導致客戶資金遭受損失，並可能違反期交所的責任要求。

答案：(b) 參與者應該定期向期貨結算所提交公司的財務報告和業務狀況。
解釋：根據期貨結算所的持續責任要求，參與者有責任向期貨結算所提交公司的財務報告和業務狀況。這樣可以確保參與者的財務狀況穩健，並有利於市場的穩定和透明。其他選項中的行為可能違反了期貨結算所的規定，並可能導致市場不穩定或不公平。

答案：(c) 參與者將客戶資金存入受監管的賬戶，以便單獨管理。
解釋：根據期貨交易所的規定，參與者應將客戶資金存入受監管的賬戶，以便單獨管理，從而保護客戶的利益。這樣可以確保客戶資金不受濫用或損失。其他選項可能違反了期貨結算所的財政資源規定，並可能導致客戶資金的不當使用或風險。

答案：(b) 立即通知期貨交易所並提供相關證據，以協助調查。
解釋：根據期貨交易所的規定，參與者有責任幫助維護市場的公平和穩定。一旦發現客戶進行操縱市場價格的行為，應立即通知期貨交易所並提供相關證據，以協助調查。其他選項可能導致不正當的市場行為繼續存在，並可能對市場穩定和公平造成威脅。

答案：(b) 參與者應根據合約規定，按時履行相應的交易義務。
解釋：根據期貨交易所的規定，參與者在進行現金結算合約及實物交收合約時，應根據合約規定按時履行相應的交易義務。這樣可以確保市場交易的穩定和合法性。其他選項可能違反了合約的規定，並可能對市場穩定和公平造成影響。

答案：(b) 參與者可能面臨合約違約的法律訴訟。
解釋：根據期貨交易所的規定，未能履行交付及／ 或付款責任可能導致合約違約，參與者可能面臨法律訴訟，並承擔相應的法律責任。其他選項未考慮到法律訴訟的可能性，並可能導致參與者逃避責任。

答案：(c) 您的交易活動將受到更嚴格的監管。
解釋：未能履行匯報責任可能導致參與者的交易活動受到更嚴格的監管，監管機構可能會加強對其交易活動的監管和檢查。其他選項未考慮到監管機構可能的監管行動，並可能低估了未履行匯報責任的後果。

答案：(b) 參與者應備存所有與交易相關的資料，包括合約細節、交易量和交易對手資料等。
解釋：根據衍生工具規例，參與者應備存所有與交易相關的資料，以便監管機構對其交易活動進行監管和審核。這包括合約細節、交易量、交易對手資料等。其他選項未考慮到備存資料的廣泛性和重要性，可能導致參與者未能履行完整的備存紀錄責任。

答案：(b) 違規者可能被暫停交易資格，並面臨法律訴訟。
解釋：根據場外衍生工具交易規例，對於違規行為，可能會被暫停交易資格，並可能面臨法律訴訟，承擔相應的法律責任。其他選項未考慮到法律訴訟的可能性，並可能低估了違規行為的後果。

答案：(c) 指定中央對手方。
解釋：根據場外衍生工具交易規例，指定中央對手方負責承擔結算責任，以確保交易的順利完成和資金的安全。其他選項未考慮到指定中央對手方在結算中的角色，並可能導致對結算責任的誤解。

答案：(b) 參與者應備存所有與交易相關的資料，包括合約細節、交易量和交易對手資料等。
解釋：根據場外衍生工具交易規例，參與者應備存所有與交易相關的資料，以確保結算和監管機構的審核。這包括合約細節、交易量、交易對手資料等。其他選項未考慮到備存資料的廣泛性和重要性，可能導致參與者未能履行完整的備存紀錄責任。